09年證券交易復(fù)習(xí)資料:委托買賣

　　委托買賣是指證券經(jīng)紀商接受投資者委托，代理投資者買賣證券，從中收取傭金的交易行為。

　　一、資金存取

　　(一)證券營業(yè)部自辦資金存取

　　(二)委托銀行代理資金存取

　　(三)銀證聯(lián)網(wǎng)轉(zhuǎn)賬存取

　　開通銀證轉(zhuǎn)賬業(yè)務(wù)的一般做法

　　二、委托指令與委托形式

　　(一)委托指令

　　委托指令的基本要素

　　1.證券賬號

　　2.日期

　　3.品種

　　4.數(shù)量

　　整數(shù)委托和零數(shù)委托

　　整數(shù)委托是指委托買賣證券的數(shù)量為一個交易單位或交易單位的整數(shù)倍。

　　《上海、深圳證券交易所交易規(guī)則》關(guān)于交易單位及申報數(shù)量的規(guī)定，

　　上海證券交易所債券回購買賣申報數(shù)量及單位規(guī)定

　　深圳證券交易所債券、債券回購買賣申報數(shù)量及單位規(guī)定

　　零數(shù)委托是指投資者委托證券經(jīng)紀商買賣證券時，買進或賣出的證券不足證券交易所規(guī)定的一個交易單位。

　　5.價格

　　市價委托是指投資者向證券經(jīng)紀商發(fā)出買賣某種證券的委托指令時，要求證券經(jīng)紀商按證券交易所內(nèi)當時的市場價格買進或賣出證券。

　　市價委托的優(yōu)點

　　市價委托的缺點

　　限價委托是指投資者要求證券經(jīng)紀商在執(zhí)行委托指令時，必須按限定的價格或比限定價格更有利的價格買賣證券，即必須以限價或低于限價買進證券，以限價或高于限價賣出證券。

　　限價委托方式的優(yōu)缺點

　　我國目前規(guī)定，證券交易所只接受其會員的限價申報。

　　證券交易的計價單位

　　申報價格最小變動單位

　　6.時間

　　7.有效期

　　當日有效是指從委托之時起至當日證券交易所營業(yè)終了之時止的時間內(nèi)有效;約定日有效是指委托人與證券公司約定，從委托之時起到約定的營業(yè)日證券交易所營業(yè)終了之時止的時間內(nèi)有效。

　　我國現(xiàn)行規(guī)定的委托期為當日有效。

　　8.簽名

　　9.其他內(nèi)容

　　(二)委托形式

　　1.柜臺委托

　　柜臺委托是指委托人親自或由其代理人到證券營業(yè)部交易柜臺，根據(jù)委托程序和必需的證件采用書面方式表達委托意向，由本人填寫委托單并簽章的形式。

　　2.非柜臺委托

　　非柜臺委托主要有電話委托、函電委托、自助終端委托、網(wǎng)上委托(即互聯(lián)網(wǎng)委托)等形式。

　　(1)電話委托。

　　(2)傳真委托和函電委托。

　　投資者采用電話委托、傳真委托等方式必須在證券經(jīng)紀商處開設(shè)委托專戶。辦理開戶一般需要具備四方面條件

　　(3)自助終端委托。

　　(4)網(wǎng)上委托。

　　網(wǎng)上委托存在的風(fēng)險

　　中國證券監(jiān)督管理委員會于2000年3月發(fā)布《網(wǎng)上證券委托暫行管理辦法》對證券公司開展網(wǎng)上委托的規(guī)定

　　三、委托受理

　　(一)驗證

　　驗證主要對證券委托買賣的合法性和同一性進行審查。

　　驗證的合法性審查包括投資主體的合法性審查和投資程序的合法性審查。

　　投資主體的合法性審查，

　　程序合法性審查

　　同一性審查是指委托人、證件與委托單之間的一致性的審查，包括委托人與所提供的證件一致及證件與委托單一致兩方面。

　　(二)審單

　　審單主要是審查委托單的合法性及一致性。

　　(三)驗證資金及證券

　　四、委托執(zhí)行

　　(一)申報原則

　　證券營業(yè)部將客戶委托傳送至證券交易所交易撮合主機，稱為申報或報盤。

　　證券營業(yè)部接受投資者委托后應(yīng)按“時間優(yōu)先、客戶優(yōu)先”的原則進行申報競價。

　　時間優(yōu)先，是指證券營業(yè)部應(yīng)按受托時間的先后次序為委托人申報。

　　客戶優(yōu)先，是指當證券公司自營買賣申報與客戶委托買賣申報在時間上相沖突時，應(yīng)讓客戶委托買賣優(yōu)先申報。

　　證券營業(yè)部在接受投資者委托、進行申報時還應(yīng)該做到事項

　　證券營業(yè)部收到客戶的柜臺遞單委托時，柜臺工作人員在確認委托者身份的真實性和合法性后，利用柜臺電腦終端錄入委托指令。

　　電話自動委托、自助終端委托和網(wǎng)上委托的身份確認由密碼控制。

　　(二)申報方式

　　1.有形席位申報

　　2.無形席位申報

　　五、委托撤銷

　　(一)撤單的條件

　　(二)撤單的程序